Placements rentables à long terme

Rédigé par des auteurs spécialisés Ooreka  À jour en septembre 2020

Sommaire

Les placements à long terme les plus rentables sont ceux qui permettent de placer un capital sur plusieurs années en profitant à la fois d’un rendement financier et d’une plus-value significative. Pour obtenir une rentabilité maximale, l’investisseur est parfois confronté au risque de perdre tout ou partie de son capital comme avec un placement en actions.

Sur une longue période, la bourse est cependant la formule d'épargne dont la rentabilité est la meilleure, selon les simulations de l’Autorité des marchés financiers (AMF) et de l’Institut de l’épargne immobilière et foncière (IEIF).

Grâce à la loi Pacte (Plan d'Action pour la Croissance et la Transformation des Entreprises), l'épargne salariale devrait renforcer son rôle de placement à long terme de complément.

Mesurer la rentabilité d’un investissement sur long terme

La rentabilité d’un investissement sur long terme dépend du niveau de profit produit par le capital investi que celui-ci soit capitalisé ou distribué. Plusieurs indicateurs permettent de mesurer cette rentabilité globale :

  • le rendement annuel brut : il s’agit de ce que rapporte un placement sur 12 mois sans tenir compte des frais et de la fiscalité ;
  • le rendement net de frais : il s’agit de ce qui reste une fois que toutes les taxes ont été payées ;
  • le taux de rendement interne (TRI) : ce taux d’actualisation permet d’évaluer la rentabilité globale d’un projet sur le long terme. Il intègre l’ensemble des flux de trésorerie : investissement, revenu tiré du placement, plus-value, etc., en les actualisant sur une longue période. Dans le cas d’un placement immobilier, le taux de rendement interne tiendra à la fois compte des loyers et du gain potentiel obtenu avec la revente éventuelle du bien afin d’établir le TRI. Cet indicateur est le plus efficient pour un investisseur investissant sur une longue période ;
  • le coût d’opportunité est une autre mesure prise en compte par les financiers pour déterminer (à niveau de risque et de liquidité équivalent), le manque à gagner potentiel entre deux investissements en concurrence.

Placements les plus rentables sur le long terme

Bourse, immobilier, assurance-vie, etc., pour savoir quels sont les placements les plus rentables sur le long terme, rien ne vaut un banc d’essai comme celui réalisé par l’IEIF. Il passe à la toise le TRI des différents placements sur le long terme.

Selon l’IEIF, pour la période 1984-2014, c’est la bourse qui réalise le meilleur score (12,2 %). Elle précède de justesse l’immobilier et les sociétés foncières cotées qui grâce à la gestion de leur patrimoine immobilier et de leur endettement financier, affichent un rendement de 10 %. Avec une performance de 6/8 % suivent, l’assurance-vie, les SCPI et les obligations. Enfin, toujours sur 30 ans, le Livret A (3,7 %), les forêts (2,7 %) et l’or (2,3 %) ferment la marche.

L’Autorité des marchés financiers a également réalisé un banc d’essai pour savoir quel était le placement le plus lucratif sur 25 ans. Elle arrive à la même conclusion : il s’agit des actions. Ainsi, un investissement en actions françaises (dividendes réinvestis) réalisé en 1988 et conservé jusqu’en juin 2013 a délivré un rendement moyen de 6,6 % par an.

L'épargne salariale comme placement de long terme

Renforcée par la loi Pacte, l'épargne salariale bénéficie d'un coup de pouce qui en fait un complément de placement à long terme attractif, y compris dans les PME, soutenues par la suppression de la taxe à 20 % sur l'épargne salariale (forfait social).

En effet, depuis le 1er janvier 2019, le forfait social est supprimé (article 16 de la loi n° 2018-1203 du 22 décembre 2018 de financement de la sécurité sociale pour 2019) pour :

  • les entreprises de moins de 50 salariés sur les sommes versées au titre de l'intéressement et sur les sommes versées au titre de l'abondement et investies sur un plan d'épargne salariale (PEE, PEI, PERCO, etc.) ;
  • les entreprises de 50 à 250 salariés sur les sommes versées au titre d'un accord d'intéressement.

Concernant le PEE, dans les entreprises employant au moins 50 salariés, le forfait social sur l'abondement de l'employeur sur la contribution des salariés à l'acquisition de titres de l'entreprise ou d'une entreprise liée est passé de 20 à 10 % depuis le 1er janvier 2019.

Parmi les avantages qu'apporte la loi Pacte, on peut notamment citer la généralisation d'une sortie en capital (à 100 %), des modalités de transfert allégées entre produits d'épargne salariale et une sécurisation progressive du capital à l’approche de la retraite, point essentiel pour un placement de long terme.

Lire l'article Ooreka
Lire l'article Ooreka
Épargne

Épargne : votre guide gratuit à télécharger

Vous trouverez au sein de ce guide rédigé par des auteurs spécialisés :

  • Une vision complète pour comprendre le sujet
  • Les infos essentielles pour vous aider dans vos choix
  • Des conseils sur où placer votre argent
Télécharger mon guide